21世紀經濟報道記者 葉麥穗
房抵經營貸利率年末出現“大比拼”，據記者了解，目前銀行的底價基本在2.35%。一家國有大行三農信貸部的負責人表示，該行的經營貸“量足價優”，基本上有抵押品的經營貸利率能做到2.5%；純信用類產品利率一般在3%左右，要是客戶信用好、流水穩定，利率還有進一步協商的空間。
當前，房貸需求疲軟，手握房產與營業執照的小微企業主，已然成為銀行信貸業務的“新藍海”。與此同時，臨近年底消費旺季，消費貸也成為金融機構的“必爭之地”。
（資料圖）
經營貸整體“價優量足”
此前有消息稱，市場上的經營貸利率一度突破底價，年化利率低至2.2%。在記者采訪中發現，并沒有碰到類似情況，不過整體來看經營貸利率處于“極劃算”的位置。
廣州市增城一家民宿老板張先生告訴記者：“這幾年周邊游熱度起來了，我想翻新民宿提升競爭力，粗算下來需要200萬元資金。前幾年也有類似想法，但是因為利率較高，遲遲不敢下手，今年貸款利率非常優惠，客戶經理幫我申請到了3%左右的LPR聯動利率，而且為信用貸，比前幾年省了不少資金，因此下定決心開始著手?！?/p>
記者走訪多家銀行發現，不同類型機構的經營貸產品各有側重，但“低利率、高額度”成為共同標簽。平安銀行某支行放貸經理介紹，該行經營貸分為信用與抵押兩類：純信用貸款最高額度100萬元，多數客戶實際獲批30至50萬元；抵押類產品則推出三年循環額度，利率最低2.35%，抵押率根據房產房齡靈活調整，最高可達9成。珠海華潤銀行的同類產品同樣給力，利率低至2.35%，最高額度達2000萬元，還支持等額本息、等額本金、先息后本等多種還款方式，適配不同商戶的資金周轉需求。
國有大行與股份制銀行也加入競爭。記者在多家國有大行APP查詢發現，經營貸利率普遍穩定在3%左右，多家國有大行信貸經理透露，只要客戶資質達標，抵押類經營貸利率基本能控制在2.5%上下，如果是銀行的財富客戶，還可以爭取一個額外優惠。
除了利率比拼，銀行還在服務細節與客戶拓展上“下功夫”。11月12日，江蘇銀行上海分行針對個體工商戶及小微企業推出專屬經營貸，最高額度2000萬元，年化利率2.8%起（按單利計算）。更具吸引力的是其“推薦有禮”活動：11月5日至12月31日，現有經營貸客戶轉介新客（未申請過或申請未通過的客戶）并成功獲批，推薦人可獲“蘇銀豆”獎勵，可兌換京東PLUS會員年卡、加油卡、養生壺等實用禮品，用社交裂變方式擴大客群。
在準入門檻上，銀行也展現出一定靈活性。平安銀行明確，客戶名下公司成立滿2年，且在指定區域有可抵押房產，年賬戶流水需達到貸款金額的一半。
對于目前經營貸“量足價優”情況，多位金融專家表示，這是政策引導、市場競爭與行業轉型多重因素疊加的結果。上海金融與發展實驗室首席專家、主任曾剛指出，隨著房地產市場調整，按揭貸款這一傳統優質資產規模萎縮，銀行急需尋找新的信貸投放渠道，經營貸自然成為重要方向。同時，宏觀政策持續引導金融機構加大對小微企業的支持力度，普惠金融指標的監管要求下，銀行不得不通過降低利率吸引客戶、完成考核任務。更關鍵的是，銀行間競爭激烈，國有大行憑借低成本資金優勢率先降價，中小銀行為搶奪優質客戶也需要跟進，形成利率“競降”格局。
對于未來利率走勢，業內專家普遍認為，短期內大幅下降空間已有限，大概率在低位震蕩。排排網財富研究總監劉有華分析，政策層面仍鼓勵金融機構向實體經濟讓利，利率不具備快速上行基礎；但銀行凈息差持續收窄，進一步主動降息的動力已不足。更重要的是，過度低廉的利率可能引發資金套利、跨市場挪用等風險，銀行需在定價中守住底線，這意味著利率持續下行的支撐因素正在減弱。
消費貸利率多在3%之上
除了經營貸，消費貸也成為金融機構的“競技場”。近日，商務部、中國人民銀行、金融監管總局聯合印發《關于加強商務和金融協同 更大力度提振消費的通知》，指導地方相關部門和金融機構加強協同，精準施策推動惠民生和促消費緊密結合，形成提振和擴大消費的更大工作合力。銀行部門積極響應，持續加大個人消防貸的投放，多地金融監管部門也正在持續指導金融機構圍繞金融促消費發力，疊加元旦和春節的消費高峰即將到來，消費貸優惠力度“百花爭艷”的局面開啟，不過相比以往，近期年化利率低于3%的消費貸產品幾近絕跡。
國有大行消費貸年化利率普遍處于3.3%—4.5%區間：其中，工行融e借利率為3.5%—3.65%，部分優質客戶可低至3.1%；建行快貸利率區間為3.4%—3.55%；農行、中行的消費貸利率也集中在3.45%—3.9%之間。上述貸款利率均主要依據客戶的個人信用狀況核定。此外，招行閃電貸的年化利率約為3.05%。
成都銀行12月4日發布實施細則，將政策執行期定為2025年10月1日至2026年3月31日。該行對單筆5萬元以下的各類消費以及單筆5萬元及以上的家用汽車、養老生育、教育培訓等重點領域消費提供年貼息比例1個百分點的支持。為防范資金挪用風險，該行明確規定了不予貼息的情形，包括貸款用于購房、投資等禁止性領域。
此外，消金公司也在年末消費旺季，加碼消費貸優惠，疊加國家層面貼息政策支持，進一步激活用戶的消費潛力。
如建信消費金融推出“建信福貸年終送好禮”活動。12月1日起至12月31日，建信消費金融加大了對客戶的優惠力度，據了解，新客戶激活建信福貸借款額度可享5天免息券，借款達標且持有滿10天的客戶可獲得微信立減金、京東E卡、話費充值券、免息券等多元權益，最高可得288元隨機禮券。客戶可通過建信消費金融微信及抖音小程序、建信消費金融APP、建行手機銀行、建行生活、CCB建融家園、云閃付等多元渠道參與活動，解鎖福利。
招聯消費金融與中國聯通APP開展深度合作，探索通信賬戶與金融賬戶融合，借鑒互聯網消費模式經驗創新打造“聯通白條”產品，通過不斷豐富白條權益，激發用戶數字消費潛力。聯通白條可適配話費繳費、終端分期、預防停機等多種通信場景，同時以“國補+滿減+免息分期”的補貼形式，圍繞熱門手機機型、新型AI硬件等開展“分期購機0利息”促消費活動，吸引消費者參與，滿足多樣化的消費需求。
對于金融機構密集加碼消費貸的現象，博通咨詢金融行業首席分析師王蓬博認為，背后既有政策驅動，也有自身經營邏輯的迫切需求。一方面，國家層面明確通過財政貼息、額度提升等組合拳刺激消費，銀行順勢而為，既能響應監管導向，又能低成本獲客；另一方面，在資產荒持續、對公貸款需求疲軟的背景下，消費貸資本占用低、風險權重下調，成了銀行優化信貸結構、穩住凈息差的重要抓手。
王蓬博還提醒，后續金融營銷需嚴守三大核心原則：首先不能模糊貼息邊界；其次要避免誘導超前消費或弱化還款責任；再者，必須嚴守金融廣告合規要求，不得借用政府公信力暗示擔保，也不能以普惠名義對不同客群實施隱形歧視。
